Выпуск дополнительных паев
Основным способом привлечения денежных средств после завершения формирования паевого инвестиционного фонда является выдача дополнительных инвестиционных паев инвесторам.
Порядок и условия реализации данной процедуры регламентируются Законом об инвестиционных фондах, Приказом ФСФР России от 22.05.2008 г. №08-20/пз-н, Приказом ФСФР от 22.06.2005 г. №05-23/пз-н и правилами доверительного управления соответствующего закрытого ПИФ, которые должны соответствовать Типовым правилами.
Как и при формировании Фонда законодательство Российской Федерации не устанавливает ограничений относительно субъектов, обладающих правом приобретения инвестиционных паев при их дополнительной выдаче. Дополнительные паи могут приобрести как российские, так и иностранные инвесторы. Дополнительные паи Фонда с паями ограниченными в обороте могут приобретать только квалифицированные инвесторы.
В случае если в ходе деятельности паевого инвестиционного фонда предполагается выпуск дополнительных паев, то Правила доверительного управления должны содержать информацию о количестве инвестиционных паев, которое управляющая компания вправе выдавать после завершения формирования Фонда дополнительно к количеству выданных инвестиционных паев при его формировании (п.п. 1 ч. 6 ст. 17 Закона об инвестиционных фондах).
Решение об определении количества дополнительных инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда (в контексте внесения изменений в правила доверительного управления Фондом) относится к компетенции общего собрания владельцев инвестиционных паев (абз. 8 п.п. 1 ч. 9 ст. 18 Закона об инвестиционных фондах).
Основные этапы и сроки, предусмотренные Типовыми правилами, связанные с выпуском дополнительных инвестиционных паев, приведены в таблице ниже.
|
№ |
Мероприятие |
Условие о сроке |
Минимальный срок |
Максимальный срок |
|---|---|---|---|---|
|
1. |
Принятие управляющей компанией решения о выдаче дополнительных инвестиционных паев (сведения, указанные в данном решении, должны соответствовать п. 87 или п. 88 Типовых правил) |
- |
Т |
Т |
|
2. |
Раскрытие на сайте в сети Интернет и в печатном издании (предоставление владельцам инвестиционных паев) информации о принятом решении и о начале срока приема заявок на приобретение инвестиционных паев |
Не позднее даты начала срока приема заявок на приобретение дополнительных инвестиционных паев. |
- |
Т |
|
3. |
Прием заявок на приобретение дополнительных инвестиционных паев |
Согласно ПДУ и решению о выдаче дополнительных инвестиционных паев |
Т |
Т+1 месяц |
|
4. |
Раскрытие на сайте в сети Интернет (предоставление владельцам инвестиционных паев) информации: - о расчетной стоимости инвестиционного пая на последний рабочий день срока окончания приема заявок, - о сроке оплаты дополнительных инвестиционных паев, выдаваемых при осуществлении преимущественного права владельцами инвестиционных паев |
Не позднее дня, следующего за днем окончания срока приема заявок на приобретение дополнительных инвестиционных паев |
- |
Т+1месяц+1 день |
|
5. |
Оплата дополнительных инвестиционных паев, выдаваемых при осуществлении преимущественного права (возможность оплаты неденежными средствами должна быть предусмотрена ПДУ соответствующего закрытого ПИФ) |
До окончания срока приема заявок (если ПДУ предусмотрена возможность оплаты паев только денежными средствами) |
- |
Т+1 месяц |
|
В срок, указанный при раскрытии информации согласно п. 4, но не менее 2 недель (если в оплату могут передаваться бездокументарные ценные бумаги) |
Т+1,5 месяца |
- |
||
|
В срок, указанный при раскрытии информации согласно п. 4, но не менее 3 месяцев (если в оплату может передаваться иное имущество помимо денежных средств и бездокументарных ценных бумаг) |
Т+4 месяца |
- |
||
|
6. |
Раскрытие (предоставление владельцам инвестиционных паев) информации о количестве дополнительных инвестиционных паев, которые могут быть выданы в общем порядке (не при осуществлении преимущественного права), а также о сроке оплаты таких инвестиционных паев |
Не позднее дня, следующего за днем окончания срока оплаты дополнительных инвестиционных паев, выдаваемых при осуществлении преимущественного права на их приобретение |
Т+1 /1,5 / 4 месяца |
|
|
7. |
Оплата дополнительных инвестиционных паев, выдаваемых не при осуществлении преимущественного права |
В срок, указанный при раскрытии информации согласно п.6, но до окончания срока приема заявок на приобретение дополнительных инвестиционных паев (если ПДУ предусмотрена передача в оплату дополнительных инвестиционных паев только денежных средств) |
|
Т+1 месяц |
|
В срок, указанный при раскрытии информации согласно п.6 |
- |
Т+ 1,5 / 4 месяца |
||
|
7.
|
Выдача дополнительных инвестиционных паев |
В один день по окончании срока приема заявок на приобретение дополнительных инвестиционных паев закрытого ПИФ, но в день включения всего имущества в Фонд либо на следующий за ним рабочий день (если ПДУ предусмотрена передача в оплату дополнительных инвестиционных паев только денежных средств) |
|
Т+1месяц |
|
В один день по окончании срока оплаты дополнительных инвестиционных паев, выдаваемых не при осуществлении преимущественного права, но в день включения всего имущества в Фонд либо на следующий за ним рабочий день (если ПДУ предусмотрена передача в оплату дополнительных инвестиционных паев неденежными средствами) |
|
Т+ 1,5 / 4 месяца |
||
|
8. |
Направление в СФР ЦБ РФ отчета о количестве дополнительно выданных инвестиционных паев, а также изменений и дополнений в правила доверительного управления в части положений, касающихся количества выданных инвестиционных паев этого Фонда и уменьшения количества инвестиционных паев, которые могут быть выданы управляющей компанией дополнительно |
Не позднее трех рабочих дней со дня выдачи дополнительных инвестиционных паев |
|
Т+ 1/1,5 / 4 месяца + 3 раб. дня |
06.09.2013
